Moncler 香港门店

无时尚中文网8月6日报道：持有Moncler 32%股权的品牌第二大股东、Moncler 主席兼创意总监Remo Ruffini 以1.03亿欧元向意大利投资公司Tamburi Investment Partners SpA (BIT:TIP) (下称“TIP”) 的子公司Clubsette Srl 出售其控股公司Ruffini Partecipazioni Srl 的14%股权。

Remo Ruffini 在2003年接手Moncler，当年Moncler 销售额为4,500万欧元，2012年Moncler 品牌销售增长35%至4.89亿欧元，同店销售增长高达18%，EBITDA 息税折旧摊销前利润同比增长39%至1.7亿欧元。

Moncler 一直为上市做准备。路透社7月初援引消息称Moncler 将于12月羽绒服销售旺季上市。据悉，Moncler 将出售30-35%的股权用作IPO，估计可募集8-10亿欧元资金，使Moncler 市值达20亿欧元，是2012年EBITDA 的12.5倍左右。

不过据消息人士透露，Remo Ruffini 并不打算为上市出售股权，而是想成为Moncler 的大股东，并维持品牌的长期发展。Remo Ruffini 本次出售控股公司Ruffini Partecipazioni 的股权将有助进一步强化Ruffini Partecipazioni 作为Moncler 相关股东的股东结构，为Remo Ruffini 成为Moncler 最大股东备足筹码。

Moncler 广告

继2011年上市失败之后，Moncler 迎来销售强劲增长，今年初再次将上市提上日程，3月中旬为筹备此次上市，Moncler Group 将公司拆分成两块业务，成立两间公司，其中一间专营Moncler 品牌，而另外一间名为Sportswear Industries，主管Marina Yachting 和Coast Weber & Ahouse 等中端品牌。而此次上市则为Moncler 品牌独立上市，与Sportswear Industries 无关。

6月下旬，彭博社报道，Moncler 集团已聘请Mediobanca SpA 意大利中期银行作为全球协调人，Bank of America Corp. (NYSE:BAC) 美国银行、Goldman Sachs Group Inc. (NYSE:GS) 高盛、Intesa Sanpaolo SpA (ISP.MI) 意大利联合圣保罗银行、JPMorgan Chase & Co. (NYSE:JPM) 摩根大通和UBS AG (NYSE:UBS) 瑞银作为联合承销商，正式展开全球巡演销售计划。

Moncler Group 现股东包括2011年以4.18亿欧元购入公司45%股权、后持股份额降至32.2%的法国私募股权基金Eurazeo SA (RF.PA)、持有32%股权的Remo Ruffini 和持有17.8%股权的美国私募股权公司Carlyle Group LP (NASDAQ:CG) 凯雷集团。Carlyle Group LP (NASDAQ:CG) 凯雷集团在2008年以约1亿欧元购得48%的Moncler Group 股权，使得Moncler 当年市值达2.28亿欧元，随后2011年出售部分股权被法国私募股权基金Eurazeo SA (RF.PA) 购得，使得彼时Moncler 市值上升至12亿欧元。

Eurazeo SA (RF.PA) 5月初发布的Moncler 集团一季度业绩显示集团本年度开端良好：一季度收入为1.717亿欧元，较去年同期增长4.4%。其中Moncler 品牌以同比增长16.2%至1.256亿欧元的收入带动集团收入增长，但增幅比2012年同期的36%大幅减少，Eurazeo 表示增速放缓是全球特别是意大利多品牌销售点的减少和汇率浮动的负面影响所致。截至2013年3月31日，Moncler 品牌直营零售网络共有83家门店，为品牌贡献总收入的53%，去年同期该比率为45%，直营网络收入同比增长36%。

TIP 是曾拥有Printemps 巴黎春天百货30%股权的Borletti Group Finance 的投资者。TIP 表示集团在卡塔尔投资者控股的投资基金Divine Investments SA (Disa) 全资收购Printemps 巴黎春天百货的交易中获利约4,200万欧元，资本收益约3,300万欧元。据消息人士透露，该交易金额为17.5亿欧元。

联系：nofashion.cn@gmail.com

关注无时尚中文网微信号：nofashioncn